Trgujte državnim obveznicama uz XTrade-ovu uslugu

Državne obveznice su financijski instrumenti temeljeni na dugu. Međutim, ne stvarate dug – to je državni dug. Način na koji državne obveznice funkcioniraju je sljedeći: vladi je potreban novac za financiranje velikih troškova poput rasta i razvoja infrastrukture te drugih makroekonomskih projekata. Prodaje dužničke instrumente javnosti – obveznice – i dodaje premiju u vašu korist. To je kamata koja se plaća na državne obveznice. Kamatna stopa je unaprijed poznata, što ih čini stabilnom i sigurnijom investicijskom opcijom, iako uz nizak prinos.
Zamislite državne obveznice kao dugoročne zajmove vladi. Ovisno o vladi kojoj posuđujete novac, državne obveznice obično su jedna od sigurnijih dostupnih investicijskih opcija. Malo je vjerojatno da će, na primjer, Federalna rezervna banka ne ispuniti svoju obvezu otplate zajmova. Kod državnih obveznica postoji kupon – to je nomenklatura za kamate. Ovaj financijski instrument s fiksnom kamatom sigurna je opcija za investitore. Ako se ne želite baviti volatilnošću forexa, kriptovaluta, roba, indeksa, dionica ili ETF-ova, obveznice su sigurnija alternativa.
Nakon što vaša obveznica dospije za 1 godinu, 5 godina, 10 godina, 20 godina ili 30+ godina, primit ćete povrat glavnice novca + akumulirane godišnje kupone. Kao primjer, razmotrite državne obveznice. Ovi financijski instrumenti isplaćuju polugodišnje fiksne kamate imateljima obveznica. Ovi dužnički instrumenti oslobođeni su državnih i lokalnih poreza, ali morate platiti savezni porez na primljene kamate. Nedavno je američka vlada počela izdavati 20-godišnje obveznice kako bi u potpunosti iskoristila ultraniske kamatne stope u SAD-u. To pomaže vladi da sada jeftino posuđuje novac, prije nego što stope porastu.
Ako želite trgovati američkim državnim obveznicama, postoji službena burza – TreasuryDirect.gov. To može biti kompliciran proces koji zahtijeva unos osobnih podataka i provođenje dubinske analize jer nije jasno koje su opcije najbolje ili kako možete imati koristi od njih. Na primjer, postoje štedne obveznice serije EE i štedne obveznice serije 1. Danas se sve američke državne obveznice izdaju elektronički – više se ne prodaju nove papirnate obveznice. Također je moguće kupiti ove obveznice putem trgovaca, brokera i banaka, ali možda nećete dobiti obveznicu koju ste odabrali ili vrijednost obveznice može biti manja od one koju ste očekivali.

Kolika je kuponska stopa obveznice?

Podsjetimo se da se kuponska stopa odnosi na kamatnu stopu koju vlada plaća imatelju obveznice. Ako obveznica ima polugodišnju kuponsku stopu, to znači da će se puna kuponska stopa za godinu isplatiti u dva navrata. Na primjer, ako postoji kuponska stopa od 2%, tada će obveznica od 1000 USD donositi 20 USD kamata godišnje ili 10 USD u dva polugodišnja perioda. Jasno je da ove kamatne stope nisu baš privlačne u usporedbi s prinosom koji se može generirati s forex CFD-ovima, CFD-ovima na robu, CFD-ovima na dionice ili CFD-ovima na ETF-ove. Prednost kupnje i držanja obveznica kao dijela vašeg investicijskog portfelja je stabilnost koju pružaju. Nema šanse da će prinos obveznice biti manji od onoga što vam se nudi jer je kuponska stopa fiksna. Plaćanja s TreasuryDirect.gov vrše se izravno na vaš bankovni račun.
U svijetu koji je naopačke i gdje postoji mala sigurnost o budućim prinosima, obveznice pružaju određeni stupanj stabilnosti. Ni s obveznicama ne postoji univerzalna politika. Postoje različite vrste obveznica za različite zemlje. U Sjedinjenim Državama obveznice su poznate kao trezorske obveznice. Imaju različite datume isteka, neke istječu za manje od 1 godine (državne zapise), druge istječu između 1 i 10 godina (državne mjenice), a treće istječu za više od 10 godina. U Ujedinjenom Kraljevstvu obveznice su poznate kao gilts.

Kako trgujem državnim obveznicama?

Kao i svaki financijski instrument, obveznice se mogu kupovati i prodavati. Investitori koji već imaju obveznice i radije bi taj kapital iskoristili za unosnije opcije obično prodaju svoje obveznice s popustom. Kupac obveznice dobiva punu vrijednost obveznice (glavnicu) natrag prilikom otkupa + kamate, pa je kupcu privlačno kupiti obveznicu s popustom.
Naravno, prinos je privlačniji novom kupcu jer obveznicu dobivaju jeftinije uz istu fiksnu kamatnu stopu. Ponekad se obveznice trguju s premijom gdje novi kupac plaća više od izvornog kupca kako bi dobio istu, fiksnu kamatnu stopu.
Ako vam sve ovo zvuči malo zbunjujuće, postoji još jedna opcija. Možete trgovati CFD-ovima obveznica na XTrade. Naša moćna platforma za trgovanje – WebTrader – lako je dostupna registriranim trgovcima na PC-u, Macu i mobilnim uređajima. CFD-ovi obveznica potpuno su drugačija opcija od tradicionalnih obveznica. Za početak, CFD je derivat – prati cijenu obveznica na tržištima.
Zapravo ne kupujete obveznicu koja dospijeva kasnije i ne plaćate glavnicu + kamate. Ono što kupujete je ugovor koji prati kretanje cijena obveznica na tržištima.

Drugim riječima, s CFD-ovima na obveznice spekulirate o kretanju cijena (gore ili dolje) temeljnog financijskog instrumenta. U ovom slučaju, to je dotična specifična obveznica. Na XTrade.com nudimo vam širok raspon popularnih obveznica kojima možete spekulirati. To uključuje sljedeće:

• Američka 5-godišnja državna obveznica – američka 5-godišnja trezorska obveznica
• 10-godišnja euro obveznica – 10-godišnja euro obveznica
• Pozlaćena dugogodišnja državna obveznica – britanska pozlaćena dugogodišnja državna obveznica
• Američka 10-godišnja državna obveznica - američka 10-godišnja trezorska obveznica
• Američka 30-godišnja državna obveznica – američka 30-godišnja trezorska obveznica

Kada trgujete američkom 5-godišnjom državnom obveznicom po cijeni od XTrade, primijetit ćete nekoliko različitih elemenata u igri. To uključuje spread po jedinici koji je razlika između kupovne i prodajne cijene, postotak spreada, maržu održavanja i financijsku polugu. Postoje datumi isteka povezani s 5-godišnjom državnom obveznicom i svim ostalim obveznicama dostupnim putem XTrade. Oni vam predstavljaju troškove i vremenski okvir unutar kojeg možete izvršiti trgovanje.

Kako trgujete CFD-ovima na obveznice?

Postoje dva načina trgovanja obveznicama – kupnja ili prodaja. Ako ste optimistični u pogledu buduće cijene obveznice, kupili biste obveznicu. To znači da ste optimistični. Ako ste pesimistični u pogledu buduće cijene obveznice, kupili biste obveznicu i prodali je. To znači da ste optimistični.
Stupanj u kojem se vaša procjena pokaže točnom određuje vašu dobit ili gubitak. Pretpostavimo da kupujete obveznicu, možda američku 5-godišnju državnu obveznicu u sadašnjosti u očekivanju rasta cijene. Ako je buduća cijena obveznice viša od sadašnje cijene, razlika je vaša dobit. Ovo je standardna paradigma kupnje niske, prodaje visoke cijene.
S druge strane, ako očekujete da će buduća cijena obveznice pasti, tada sada prodajete obveznicu i kupujete je po nižoj cijeni u budućnosti, prisvajajući dobit. Ako cijena doista padne u budućnosti, tada ćete završiti trgovinu s novcem s CFD-om na obveznice. Ako vas cijena obveznice iznenadi i krene u suprotnom smjeru, bit ćete odgovorni za razliku. Drugim riječima, izgubit ćete novac na trgovini.
Vrijedi istaknuti da vaša dobit ili gubitak s obveznicama nije ograničen na kapital koji ulažete u trgovinu. Poluga vam omogućuje da uložite samo 10% vrijednosti trgovine kako biste otvorili poziciju. Međutim, ako se trgovina kreće protiv vas, odgovorni ste za puni iznos obveznice, a ne samo za 10% koje ste uložili.
Brokeri mogu inzistirati na pozivu na dodatnu maržu ako se trgovina počne kretati protiv vas. Kapital će biti potreban za održavanje pozicije otvorenom, u suprotnom će se zatvoriti i vaš uloženi iznos će biti izgubljen. Napomena: lako je izračunati vaš zahtjev za marginom ako vam je zadana određena vrijednost poluge. U ovom slučaju, poluga 10:1 = 1/10 zahtjeva za marginom.

Zašto su CFD obveznice dostupne s polugom?

Poluga množi trgovačku moć vašeg kapitala. U slučaju američke 5-godišnje državne obveznice, dostupna je poluga od 10:1. To znači da za svaki 1 dolar vašeg novca možete trgovati 10 dolara vrijednim američkim 5-godišnjim državnim obveznicama. To također smanjuje za višekratnik od 10 kapital koji trebate uložiti u bilo koju pojedinačnu trgovinu.
U određenom smislu, djeluje kao učinkovita strategija diverzifikacije portfelja. Iznimno je rizično koncentrirati previše svog kapitala u nekoliko imovine. Korištenjem leveraged trgovanja možete rasporediti svoj kapital u različite financijske instrumente kao što su CFD forex, CFD dionice, CFD indeksi, CFD ETF-ovi i CFD obveznice.
Kada spekulirate o kretanju cijene obveznice, korištenjem leveraged trgovanja također dopuštate mogućnost povećanja profita. Iako manjina trgovaca zapravo završi s novcem s CFD-ovima, pažljivo i metodično planiranje korištenjem tehničke i fundamentalne analize može poboljšati vaš omjer dobitka i gubitka. Špekuliranje je izazovno, posebno zato što financijska tržišta imaju nevjerojatnu sposobnost iznenaditi čak i najoštroumnije trgovce.

Postoji li rizik pri trgovanju obveznicama?

Iako obveznice podržava vlada, uvijek postoji određeni stupanj rizika pri trgovanju obveznicama. Kao prvo, cijena svega raste s vremenom - to je poznato kao inflacija. Kada vam se u budućnosti vrati vaša početna investicija – nominalna vrijednost obveznice, ona sigurno neće imati istu kupovnu moć kao kada ste platili obveznicu.
Pravo je pitanje hoće li inflacijske sile nagrizati kamate i poništiti sve dobitke koje ste ostvarili. Ako morate prodati obveznicu prije dospijeća, u pitanju je rizik kamatne stope. Zato trgovanje CFD-ovima ima puno više smisla. To je kratkoročna opcija koja eliminira rizik inflacije i omogućuje vam jednostavno nagađanje o kretanju cijena prema gore ili dolje.
Još jedna važna točka za zatvaranje teme trgovanja obveznicama i kamatnih stopa. Postoji obrnut odnos između cijene obveznice i kamatne stope. Kada su kamatne stope visoke ili rastu, cijene obveznica su niske.
Kada su kamatne stope niske ili padaju, cijene obveznica su visoke. Budući da je kamatna stopa – kuponska stopa – na obveznicu fiksna, pad kamatnih stopa povećat će potražnju za obveznicama. Isto tako, fiksne kamatne stope su manje privlačne kada kamatne stope rastu, što smanjuje cijenu obveznice!