Kauppaa valtion joukkovelkakirjoilla XTrade:n palvelun avulla

Valtion joukkovelkakirjat ovat velkapohjaisia ​​rahoitusinstrumentteja. Sinä et kuitenkaan ota velkaa – se on valtionvelkaa. Valtion joukkovelkakirjat toimivat seuraavasti: hallitus tarvitsee rahaa rahoittaakseen suuria menoja, kuten infrastruktuurin kasvua ja kehittämistä sekä muita makrotaloudellisia hankkeita. Se myy yleisölle velkainstrumentteja – joukkovelkakirjoja – ja lisää niihin preemion sinun hyödyksesi. Tämä on valtion joukkovelkakirjasta maksettava korko. Korko tiedetään etukäteen, mikä tekee niistä vakaan ja turvallisemman sijoitusvaihtoehdon, vaikkakin alhaisella tuotolla.
Ajattele valtion joukkovelkakirjoja lainoina hallitukselle pitkällä aikavälillä. Riippuen siitä, mille hallitukselle lainaat rahasi, valtion joukkovelkakirjat ovat yleensä yksi turvallisemmista saatavilla olevista sijoitusvaihtoehdoista. On epätodennäköistä, että esimerkiksi Yhdysvaltain keskuspankki (Federal Reserve Bank) laiminlyö velvollisuutensa maksaa lainansa takaisin. Valtion joukkovelkakirjoissa on kuponki – se on koron nimike. Tämä kiinteäkorkoinen rahoitusinstrumentti on turvasatama sijoittajille. Jos et halua joutua tekemisiin valuuttakurssien, kryptovaluuttojen, hyödykkeiden, indeksien, osakkeiden tai ETF-rahastojen volatiliteetin kanssa, joukkovelkakirjat ovat turvallisempi vaihtoehto.
Kun joukkovelkakirjasi erääntyy (erääntyy) 1 vuoden, 5 vuoden, 10 vuoden, 20 vuoden tai yli 30 vuoden kuluttua, saat pääomasi takaisin + kertyneet vuosittaiset kupongit. Esimerkkinä voidaan mainita valtion obligaatiot. Nämä rahoitusinstrumentit maksavat joukkovelkakirjojen haltijoille puolivuosittain kiinteää korkoa. Nämä velkainstrumentit ovat vapautettuja osavaltion ja paikallisista veroista, mutta sinun on maksettava liittovaltion veroa saaduista koroista. Yhdysvaltain hallitus alkoi äskettäin laskea liikkeeseen 20 vuoden joukkovelkakirjoja hyötyäkseen täysimääräisesti Yhdysvaltojen erittäin alhaisista koroista. Tämä auttaa hallitusta lainaamaan rahaa edullisesti nyt, ennen kuin korot nousevat.
Jos haluat käydä kauppaa Yhdysvaltain valtion obligaatioilla, on olemassa virallinen pörssi – TreasuryDirect.gov. Se voi olla monimutkainen prosessi, joka vaatii henkilötietojen syöttämistä ja perusteellisen analyysin tekemistä, koska ei ole selvää, mitkä vaihtoehdot ovat parhaita tai miten niistä voi hyötyä. Esimerkiksi on olemassa EE-sarjan säästöobligaatiot ja 1-sarjan säästöobligaatiot. Nykyään kaikki Yhdysvaltain valtion obligaatiot lasketaan liikkeeseen sähköisesti – uusia paperiobligaatioita ei enää myydä. Näitä obligaatioita voi ostaa myös välittäjien, välittäjien ja pankkien kautta, mutta et välttämättä saa valitsemaasi obligaatiota tai obligaation arvo voi olla odotettua pienempi.

Mikä on obligaation kuponkikorko?

Muista, että kuponkikorko viittaa valtion obligaation haltijalle maksamaan korkoon. Jos obligaatiolla on puolivuosittainen kuponkikorko, se tarkoittaa, että koko vuoden kuponkikorko maksetaan kahdessa erässä. Esimerkiksi jos kuponkikorko on 2 %, 1 000 dollarin joukkovelkakirjalaina maksaa korkoa 20 dollaria vuodessa tai 10 dollaria kahdessa puolivuotiserässä. Nämä korot eivät selvästikään ole kovin houkuttelevia verrattuna tuottoon, jonka voidaan saada valuutta-, hyödyke-, osake- tai ETF-CFD-sopimuksilla. Joukkovelkakirjojen ostamisen ja hallussapidon etuna osana sijoitussalkkuasi on niiden tarjoama vakaus. Joukkovelkakirjojen tuotto ei missään tapauksessa voi olla pienempi kuin mitä sinulle tarjotaan, koska kuponkikorko on kiinteä. Maksut TreasuryDirect.gov-sivustolta suoritetaan suoraan pankkitilillesi.
Sekaisessa maailmassa, jossa tulevista tuotoista on vain vähän varmuutta, joukkovelkakirjat tarjoavat tietynasteista vakautta. Joukkovelkakirjojen kohdalla ei ole myöskään yhtä ainoaa kaikille sopivaa käytäntöä. Eri maissa on erityyppisiä joukkovelkakirjoja. Yhdysvalloissa joukkovelkakirjoja kutsutaan valtion obligaatioiksi. Niillä on erilaiset erääntymispäivät, jotkut vanhenevat alle vuodessa (T-bills), toiset 1–10 vuodessa (T-notes) ja jotkut yli 10 vuodessa. Yhdistyneessä kuningaskunnassa joukkovelkakirjoja kutsutaan gilteiksi.

Miten käyn kauppaa valtion joukkovelkakirjoilla?

Kuten mitä tahansa rahoitusvälinettä, joukkovelkakirjoja voidaan ostaa ja myydä. Sijoittajat, joilla on jo joukkovelkakirjoja ja jotka haluaisivat mieluummin käyttää pääomaa tuottoisampiin optioihin, myyvät yleensä joukkovelkakirjansa alennuksella. Joukkovelkakirjan ostaja saa joukkovelkakirjan täyden arvon (pääoman) takaisin lunastuksen yhteydessä + korot, joten ostajan on houkuttelevaa ostaa alennettu joukkovelkakirja.
Luonnollisesti tuotto on houkuttelevampi uudelle ostajalle, koska hän saa joukkovelkakirjan halvemmalla samalla kiinteällä korolla. Joskus joukkovelkakirjoilla käydään kauppaa preemiolla, jossa uusi ostaja maksaa enemmän kuin alkuperäinen ostaja saadakseen saman kiinteän koron.
Jos kaikki tämä kuulostaa hieman hämmentävältä, on olemassa toinenkin vaihtoehto. Voit käydä kauppaa joukkovelkakirjojen CFD-sopimuksilla XTrade:ssä. Tehokas kaupankäyntialustamme – WebTrader – on helposti saatavilla rekisteröityneille kauppiaille PC:llä, Macilla ja mobiililaitteilla. Joukkovelkakirjojen CFD-sopimukset ovat täysin erilainen vaihtoehto kuin perinteinen joukkovelkakirja. Ensinnäkin CFD on johdannainen – se seuraa joukkovelkakirjojen hintaa markkinoilla.
Et itse asiassa osta joukkovelkakirjaa, joka erääntyy myöhemmin, ja maksa pääomaa + korkoa. Ostat sopimuksen, joka seuraa joukkovelkakirjojen hintamuutoksia markkinoilla.

Toisin sanoen joukkovelkakirjojen CFD-sopimuksissa spekuloit kohde-etuutena olevan rahoitusinstrumentin hintamuutoksilla (ylös tai alas). Tässä tapauksessa se on kyseessä oleva tietty joukkovelkakirja. XTrade.comissa tarjoamme laajan valikoiman suosittuja joukkovelkakirjoja, joilla voit spekuloida. Näitä ovat seuraavat:

• Yhdysvaltain 5 vuoden valtion velkakirja – Yhdysvaltain 5 vuoden valtion velkakirja
• 10 vuoden euron velkakirja – 10 vuoden euron velkakirja
• Gilt Long Government – Ison-Britannian valtion pitkä velkakirja
• Yhdysvaltain 10 vuoden valtion velkakirja – Yhdysvaltain 10 vuoden valtion velkakirja
• Yhdysvaltain 30 vuoden valtion velkakirja – Yhdysvaltain 30 vuoden valtion velkakirja

Kun käyt kauppaa Yhdysvaltain 5 vuoden valtion velkakirjalla XTrade:ssa, huomaat useita eri elementtejä vaikuttamassa asiaan. Näitä ovat yksikkökohtainen spread eli osto- ja myyntihinnan erotus, spread-prosentti, ylläpitomarginaali ja vipuvaikutus. 5 vuoden valtionlainalla ja kaikilla muilla XTrade:n kautta saatavilla olevilla joukkovelkakirjoilla on erääntymispäivät. Näihin liittyy kustannuksia ja aikaikkuna kaupan tekemiseen.

Miten käydään kauppaa joukkovelkakirjojen CFD-sopimuksilla?

Joukkovelkakirjoilla voi käydä kauppaa kahdella tavalla – ostaa tai myydä. Jos olet optimistinen joukkovelkakirjan tulevan hinnan suhteen, ostaisit joukkovelkakirjan ja ostaisit sen. Tämä tarkoittaa, että olet nousujohteinen. Jos olet pessimistinen joukkovelkakirjan tulevan hinnan suhteen, myyisit joukkovelkakirjan ja myisit sen. Tämä tarkoittaa, että olet laskujohteinen.
Se, missä määrin arviosi osoittautuu todeksi, määrää voittosi tai tappiosi. Oletetaan, että ostat joukkovelkakirjan, ehkä Yhdysvaltain 5 vuoden valtionlainan, nyt odottaen hinnan nousua. Jos joukkovelkakirjan tuleva hinta on korkeampi kuin nykyinen hinta, erotus on voittosi. Tämä on tyypillinen osta halvalla, myy korkealla -paradigma.
Jos taas odotat joukkovelkakirjan tulevan hinnan laskevan, myyt joukkovelkakirjan nyt ja ostat sen takaisin halvemmalla hinnalla tulevaisuudessa, jolloin voitot jäävät taskuun. Jos hinta todella laskee tulevaisuudessa, päätät kaupan käteisellä joukkovelkakirjan CFD:llä. Jos joukkovelkakirjan hinta yllättää sinut ja liikkuu vastakkaiseen suuntaan, olet vastuussa erotuksesta. Toisin sanoen menetät rahaa kaupassa.
On syytä huomata, että joukkovelkakirjavoittosi tai -tappiosi eivät rajoitu kauppaa varten sijoittamaasi pääomaan. Vipuvaikutus antaa sinun sijoittaa vain 10 % kaupan arvosta avataksesi position. Jos kauppa kuitenkin liikkuu sinua vastaan, olet vastuussa joukkovelkakirjan koko määrästä, etkä vain sijoittamastasi 10 %:sta.
Välittäjät voivat vaatia vakuusvaatimusta, jos kauppa alkaa liikkua sinua vastaan. Pääomaa tarvitaan position avoimena pitämiseen, muuten se suljetaan ja sijoitettu summa menetetään. Tiedoksi, marginaalivaatimuksesi on helppo laskea, jos sinulle annetaan tietty vipuvaikutus. Tässä tapauksessa 10:1 vipuvaikutus = 1/10 marginaalivaatimus.

Miksi CFD-obligaatioita on saatavilla vipuvaikutuksella?

Vipuvaikutus moninkertaistaa pääomasi kaupankäyntivoiman. Yhdysvaltain 5 vuoden valtion obligaation tapauksessa vipuvaikutus on 10:1. Tämä tarkoittaa, että jokaista rahojasi dollaria kohden voit käydä kauppaa 10 dollarin arvosta Yhdysvaltain 5 vuoden valtion obligaatioita. Tämä myös vähentää kymmenkertaisesti pääomaa, joka sinun on sijoitettava mihin tahansa yksittäiseen kauppaan.
Tavallaan se toimii tehokkaana salkun hajautusstrategiana. On erittäin riskialtista keskittää liian suuri osa pääomastasi muutamaan omaisuuserään. Käyttämällä vipuvaikutteisia kauppoja voit hajauttaa pääomaasi eri rahoitusinstrumentteihin, kuten CFD-valuuttoihin, CFD-osakkeisiin, CFD-indekseihin, CFD-ETF-rahastoihin ja CFD-obligaatioihin.
Kun spekuloit joukkovelkakirjan hintakehityksellä vipuvaikutteisten kauppojen avulla, otat huomioon myös mahdollisuuden kasvattaa voittoja. Vaikka vähemmistö kauppiaista todellisuudessa tekee voittoja CFD-sopimuksilla, huolellinen ja metodinen suunnittelu teknisen ja fundamentaalisen analyysin avulla voi parantaa voitto-tappiosuhdetta. Spekulointi on haastavaa, erityisesti koska rahoitusmarkkinoilla on uskomaton kyky yllättää jopa kaikkein terävimmät kauppiaat.

Onko joukkovelkakirjakaupassa riskejä?

Vaikka joukkovelkakirjat ovat valtion takaamia, niihin liittyy aina tietty riski. Ensinnäkin kaiken hinta nousee ajan myötä – sitä kutsutaan inflaatioksi. Kun alkusijoituksesi – joukkovelkakirjan nimellisarvo – palautetaan sinulle tulevaisuudessa, sillä ei varmasti ole samaa ostovoimaa kuin sillä oli, kun maksoit joukkovelkakirjasta.
Oikea kysymys on, syövätkö inflaatiovoimat korkoa ja mitätöivätkö mahdolliset saamasi voitot. Jos joudut myymään joukkovelkakirjan ennen sen erääntymistä, korkoriski on vaakalaudalla. Siksi CFD-kaupankäynti on paljon järkevämpää. Se on lyhytaikainen vaihtoehto, joka poistaa inflaatioriskin ja antaa sinun yksinkertaisesti spekuloida hinnanmuutoksilla ylös- tai alaspäin.
Vielä yksi tärkeä seikka joukkovelkakirjakaupan ja korkojen aiheen päättämiseksi. Joukkovelkakirjan hinnan ja koron välillä on käänteinen suhde. Kun korot ovat korkeat tai nousevat, joukkovelkakirjojen hinnat ovat alhaiset.
Kun korot ovat alhaiset tai laskevat, joukkovelkakirjojen hinnat ovat korkeat. Koska joukkovelkakirjan korko – kuponkikorko – on kiinteä, laskevat korot lisäävät joukkovelkakirjojen kysyntää. Samoin kiinteät korot ovat vähemmän houkuttelevia korkojen noustessa, mikä laskee joukkovelkakirjan hintaa!